L’histoire est construite autour de trois personnages.
Elle débute chez le roi, à l’intérieur de sa maison. Le Roi et la poule Susie sont heureux ensemble. Aujourd’hui, le Roi a décidé de se mettre à la peinture et il commence par le portrait de Susie qu’il expose dans son salon sur la cheminée.
Dans la nuit, un voleur s’introduit dans la maison pour voler le tableau : il s’agit de Fox le renard qui est pris en flagrant délit au pied des escaliers.
C’est pour remonter le moral de sa femme malade qu’il a commis ce vol. Le roi décide de vérifier les dires du renard ; il part en pleine nuit accompagné des deux personnages chez le renard et constate la véracité de ses propos. Le roi offre alors le tableau à dame renard.
Le renard n’a pas menti, mais il a volé ; en guise de punition, le renard devra servir de modèle pour être peint par le roi. Mais la poule trouvant la sentence légère exige de faire le portrait de Fox, ce que le roi accepte.